豆粕-菜粕m1901-RM901跨品种套利

豆粕和菜粕作为重要的饲料,主要提供动物营养所需的蛋白,豆粕蛋白含量大约在42%-46%,菜粕蛋白含量在35%-38%,两者需求主要受养殖业需求影响,其中豆粕主要用作猪、牛与家禽饲料的原料,受猪类养殖的影响较大,菜粕因含有硫苷、植酸等成分,在畜牧和家禽的应用比例中受限制,大部分应用在水产饲料中。

但当两者价差出现明显偏差时,饲料配方中会有很强的替代性,豆菜粕价差关系一般在300-1800区间运行,在价差高于800时,由于经济性菜粕添加比例增加。价差低于800则会考虑多用豆粕,甚至在低于500-700时,考虑完全用豆粕代替菜粕作为蛋白原料。正是由于这种替代消费关系,两者价格走势相关性高达80%以上,这也为盘面豆菜粕套利提供了理论基础。

m1901&RM901网格交易信息(最新差价:863)

套利组合 交易方向 数量 价格 配比 成交差价 预期差价 交易时间
m1901&RM901买入平仓23416.0,2580.01:18368362018-10-12 22:26:25
m1901&RM901买入平仓23451.0,2603.01:18488482018-10-12 14:20:34
m1901&RM901卖出开仓23438.0,2557.01:18818722018-10-08 09:53:26
m1901&RM901卖出开仓23355.0,2495.01:18608602018-09-28 10:08:59

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